Все дело в ФРC: нефть, золото и рубль ждут новых параметров базовой ставки в США
Негативная риторика ФРС больно ударила по котировкам нефти и золота. Возможное подорожание доллара приведет к снижению потребления в США и проблемам на мировых рынках, однако на рубле эти события пока не сказались, отмечают эксперты отдела финансовой аналитики ФБА «Экономика сегодня».
Нефть упала до 82 долларов
Нефть за два дня упала на 4% и снизилась до 82,40 доллара за баррель.
Поводом для этого стало выступление главы ФРС Джерома Пауэла в Конгрессе, где глава американского регулятора высказался за усиление денежно-кредитной политики США – ставка продолжит расти, причем ее пик будет выше прогнозов.
Макроэкономика этому способствует: американская инфляция остается высокой, а рынок труда пребывает в хорошей форме. Трейдеры теперь опасаются, что ФРС поднимет ставку, в результате чего стоимость денег в США вырастет, а потребление нефти снизится.
В пользу рынка сыграет ситуация с запасами нефти в США, которые упали на 1,7 млн баррелей. Добыча в США уменьшилась до 12,2 млн баррелей, что также является позитивным сигналом, пусть и трейдеры пока его проигнорировали.
Пришли новости по экономике КНР: индекс потребительских цен в феврале вырос на 1%, а индекс цен производителей уменьшился на 1,4%. Инфляция в стране находится на небольшом уровне, поэтому китайский центробанк продолжит стимулирующую политику.
Однако экономическая активность в производственном секторе китайской экономики сейчас ниже прогнозов, и это играет против нефти. В целом трейдеры ждут активного роста в Китае, но этого пока не происходит.
Эксперты отдела финансовой аналитики ФБА «Экономика сегодня»* полагают, что нефть остается в ценовом диапазоне от 80 до 90 долларов за баррель.
Новости из США ударили по золоту
Золото потеряло за вторник и среду 1,8% стоимости и снизилось до 1813 долларов за тройскую унцию.
Доходность американских гособлигаций после выступления Пауэлла увеличилась до 4%, а долларовый индекс DXY вырос до 105,8 пункта.
Число открытых вакансий в американской экономике выросло до 10,83 млн, что дает ФРС дополнительное поле для маневра по размеру базовой ставки. Регулятор через рынок труда ищет возможности для повышения стоимости денег в США.
Трейдеры начали закладывать в текущие операции прогноз, что ФРС в марте поднимет ставку на 0,5%, а не на 0,25%, как они предполагали раньше.
Сегодня рынок ждет публикации официальных данных по состоянию дел на рынке труда в несельскохозяйственном секторе американской экономики. Пока есть данные от агентства ADP, которое зафиксировало рост на 242 тысячи рабочих мест.
Важным фактором для рынка станет обновление показателя безработицы в США, а пока, как отмечают эксперты отдела финансовой аналитики ФБА «Экономика сегодня»*, золото остается в диапазоне от 1780 до 1860 долларов за тройскую унцию.
Рубль торгуется в районе 76 единиц
Рубль снизился на 0,7% до 76 единиц за доллар.
Рынок продолжает обсуждать мартовские параметры бюджетного правила: финансовые власти снизили продажу валюты в марте с 160 до 120 млрд рублей.
В остальном ситуация на рынке стабильна: российская нефть продается на мировом рынке, а экспортная выручка приходит в федеральный бюджет.
Значительных поводов для игры против российской валюты рынок не наблюдает, поэтому, как полагают эксперты отдела финансовой аналитики ФБА «Экономика сегодня»*, рубль остается в диапазоне от 70 до 76 единиц к доллару и от 10 до 11 единиц к юаню.
Российская валюта остается в равновесном значении, а дальнейшая ситуация по курсу зависит от потоков экспортной выручки и цен на нефть.
* Информация является мнением редакции, а не служит рекомендацией к совершению операций на финансовом рынке.